一个月补贴300 | 2025-07-03 日猫笔刀公众号内容备份

2025-07-04 / 未分类 / 0浏览

一个月补贴300 | 2025-07-03 日猫笔刀公众号内容备份

更新一下昨晚追尾的事情，老婆回来后说车屁股漏底漆了，还被撞了几个凹坑。对方觉得你有钱，想给100元私了。老婆不愿掰扯，就说车是借的，让交警来处理。

交警来了一看就说是对方全责，问为什么停着不动的车都能追尾，对方说低头拿东西没看到。对方女友现场抱怨老婆好麻烦，他们还赶时间去玩，明明是自己给别人制造了麻烦。

我不管他是玩手机还是真的低头拿东西，总之开车不看路是肯定的，这是不亚于醉驾的极危险行为，是真惯不了一点。我打滴滴遇到司机听广播、打电话、语音聊天都还行，甚至有些司机提出抽烟我也同意，但绝对无法接受司机刷抖音、看网剧、手机打字，只要看到我就炸毛，当场制止，下车后打差评，并用平台内的所有渠道进行投诉。

我老婆之前去上海展会，叫了一辆私行接送的车，结果发现司机在高速上看网剧，马上就进行了投诉。平台调监控查实后就把司机的业务停了，并补偿了3次权益作为道歉。

这种时候别跟我说什么司机打工不容易，开车玩手机是拿自己、乘客、路人的生命开玩笑，不愿意好好开车就别开，可以考虑去当保安，坐保安亭里有很多时间玩手机，还不会害人。

……

今天有个大新闻，国家宣布了对幼儿的补贴政策，3岁以前每个孩子每年补3600元，相当于每月300，3年累计补贴10800元。我们家弟弟是2020年出生的，超龄不符合要求，没薅到福利羊毛。

这个金额力度说实话不算大，1万元拿到当今社会用来抚养一个孩子真的是杯水车薪，我不信有哪个家庭在决策生不生孩子的时候会被这1万元激励，只能说生都生了，顺手领了。

按照中国目前的出生率，未来3年大概能生2500万个孩子，一年下来平均补贴900亿左右，能微微拉动一下社会消费。消息出来后国产奶粉的龙头飞鹤一波4%的拉升，但很快就后继乏力，收盘差不多又掉了下来。

这说明市场也觉得这个消息利好程度一般，只能说开了一个好头，是国家政府补贴公民生育的一个起点，后续再慢慢堆筹码吧，现在城市中产要把一个孩子养大起码100万起，县城乡镇就算便宜一点，投入三五十万也少不了的，我觉得政府的分担比例提高到20%以上，才会真正有效的刺激生育。

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今天a股成交1.3万亿，量能一般但表现尚可，中位数涨了0.29%，因为小票的表现较为活跃。昨天因为反内卷上涨的6个行业今天表现都一般，这种行政推动的减产行为经常会有反复的，说到底中央和地方很多时候高度不一样，想法也不一样。我昨天截图里的信息很明白了，产能过度内卷以及迟迟无法退出，关键就是地方政府的利益捆绑，不愿认输。

目前大盘趋势向好，虽然3500临门一脚迟迟不到，但各个细分行业的炒作很活跃，并没有被大盘指数耽误。

今天涨最好的是元件+4.4%，西门子说美国政府已经解除了对中国芯片设计工具（EDA）的限制，三大行业巨头又能愉快的和中国做生意了。注意是芯片设计工具，不是光刻机，这张牌是特朗普前段时间临时捡起来的，突然对中国增加了EDA封锁，然后拿解锁和中国交换稀土解禁，要说耍无赖还是他玩的溜。

然后是生物制药+2.84%，这个是受益于最新对创新药的政策支持，按照传统医药板块的划分，创新药大都在生物制药的细分项目之下，化学制药大都是仿制药，所以前几年老有人说仿制药不该给医药的估值，应该按照化工厂来估值

排第三的是消费电子+2.6%，导火索是苹果折叠屏手机已经进入最后研发阶段，计划会在2026年上市，为此苹果把开发到一半的ipad折叠屏项目都暂停了。老读者都知道我对折叠屏一直就不感冒，本质上我判断现有手机的折叠不是一个强需求，如果只贵10-20%用户可能愿意支付，但问题是现在的折叠机比普通手机贵50-100%，它就失去了性价比。华为在国内做了很多年，渗透率一直不到4%，我还挺好奇苹果能不能来一次产品革命。

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1、外媒报道京东和蚂蚁正在尝试游说，希望能够获得授权发行锚定人民币的稳定币，当然肯定是在离岸市场上操作。话说中国公司发行美元稳定币没什么搞头的，别人都已经先发优势好几年，但要是能搞出人民币稳定币的话就不一样了，虽然这个国际应用远不如美国，但你是独占，最后弄个几百亿规模我觉得是有戏的。

2、万科又向深圳地铁借钱了，这次借62.49亿，这是年内第六次借钱，全部加起来已经借了211亿，利息是2.34%，相当低。要知道惠誉给万科的评级已经是ccc+的垃圾级，如果正经发债借钱的话利息会很高很高，也只有亲爸爸深圳国资能以这么低的利息借200多亿。

万科一季度的销售是350亿，同比下跌40%，全年可能也就卖个1300-1400亿，现在卖的房子毛利率只有6%，注意是毛利率，其实就是不挣钱，但不挣钱也很难卖，回款困难。万科今年到期债务1500多亿，下半年还有300-400亿的缺口，深圳地铁财大气粗就继续往里填，他们前前后后砸了七八百亿进去，绝对不可能止损。

套在万科里的散户很多都在抱怨股价表现差，他们其实应该感谢国资救命，要不是深圳地铁兜住了底线，他们手里的万科股票已经成废纸了。

今晚舅酱。

2025-07-03 日猫笔刀公众号内容解读

本解读仅代表个人观点，不构成任何投资建议。

市场有风险，投资需谨慎！本文仅提供信息参考，不构成任何投资建议

一、中期配置方向（中低风险）

半导体产业升级
- 逻辑：美国解除EDA软件限制后，国内半导体设计企业成本下降，叠加数字经济底层设施建设需求
- 操作：关注芯片设计、先进封装相关ETF
- 风险：技术迭代不及预期，地缘政治反复性
创新药板块修复
- 逻辑：政策导向由仿制药转向创新药，全球药企降本趋势利好国内CXO企业
- 操作：配置覆盖创新药企全产业链的医药主题基金
- 风险：研发失败风险，医保控费压力

二、风险警示区（建议规避）

房地产产业链风险
- 逻辑：万科案例显示房企毛利率仅6%，融资高度依赖国资救助，已丧失内生造血能力
- 反向机会：关注保障房REITs等政策扶持方向
- 关键数据核查：需核对各地方国企实际注资金额与房企公开债务数据匹配性
消费电子概念炒作
- 逻辑：折叠屏手机国内渗透率仍低于5%，现有技术方案成本过高难以形成消费爆发
- 反向机会：VR/AR应用生态类企业更具长期价值